產(chǎn)業(yè)發(fā)展潛力、問(wèn)題并存
記者從第二屆醫療器械產(chǎn)業(yè)發(fā)展與投資CEO峰會(huì )上獲悉,全球醫療器械市場(chǎng)銷(xiāo)售額從2001年1870億美元增長(cháng)到2009年的3553億美元,復合增長(cháng)率達到8.35%。2012年,中國醫療器械行業(yè)市場(chǎng)規模約1500億元,近10年復合增長(cháng)率為21.3%,遠超發(fā)達國家。
另外,與全球42%的水平相比,我國醫療器械市場(chǎng)規模占醫藥總市場(chǎng)規模14%,與全球人均器械消費水平相比,還有5-6倍提升空間。
但是,科技部社會(huì )發(fā)展科技司生物技術(shù)與醫藥處副處長(cháng)張兆豐毫不掩飾地指出了該行業(yè)存在的問(wèn)題,“我們很多產(chǎn)品還做不了,基礎產(chǎn)品做不好,產(chǎn)業(yè)規模做不大,高端產(chǎn)品做不強。例如在廣大的基層,裝備水平還達不到基本的需求?!?/P>
“究其原因,主要還在于創(chuàng )新少、協(xié)同機制不完善、資源整合不足等?!睆堈棕S說(shuō),未來(lái),將要加快以創(chuàng )新為動(dòng)力,以整合為手段,大幅提高醫療器械產(chǎn)業(yè)核心競爭力。
據《醫療器械科技產(chǎn)業(yè)“十二五”專(zhuān)項規劃》,將重點(diǎn)支持10-15家大型醫療器械企業(yè)集團,扶持40-50家創(chuàng )新型高技術(shù)企業(yè),建立8-10個(gè)醫療器械科技產(chǎn)業(yè)基地和10個(gè)國家級創(chuàng )新醫療器械產(chǎn)品示范應用基地。
醫療器械成投資熱點(diǎn) 外企重金加碼
記者從會(huì )上了解到,2012年醫療器械是最受私募和創(chuàng )投關(guān)注的細分行業(yè)之一。所發(fā)生的私募融資案例數量在整個(gè)醫療健康領(lǐng)域排在第二位,其中18起交易披露投資金額,總交易金額為8.48億元,平均交易金額為0.45億元。
從投資案例數量上看,醫療器械的交易數量是2011年的2.58倍,交易數量占全部醫療健康產(chǎn)業(yè)交易數量的比例從13.95%上漲到29.81%。另外,交易金額是2011年的3倍,占全部醫療健康產(chǎn)業(yè)交易金額的比例從2011年的2.46%上升到17.51%。
尤其是美敦力8.16億美元并購康輝、3.61億港元入股先健科技,史賽克59億港元收購創(chuàng )生,無(wú)論是高收購額還是外資身影的頻現,都引起了多方關(guān)注。
清科研究中心分析師田思雨指出,作為全球醫療器械行業(yè)的重要消費市場(chǎng),中國醫療器械領(lǐng)域的市場(chǎng)潛力與日俱增。外資加碼進(jìn)駐中國醫療器械市場(chǎng)的趨勢走向主要集中,主要表現在兩方面。一是行業(yè)巨頭重金加碼中國醫療器械市場(chǎng)。以柯惠為例,2011年研發(fā)資金占其總銷(xiāo)售額近5%、計劃未來(lái)2年內面世50余款新產(chǎn)品的同時(shí),對中國市場(chǎng)開(kāi)發(fā)力度也在不斷提高。
另一方面是外資企業(yè)更多地把目光集中在了中國基礎醫療器械市場(chǎng)。在不拘泥于高端器械領(lǐng)域的同時(shí),不少外資醫療器械企業(yè)將觸角也探至中國基礎醫療器械市場(chǎng),甚至確定更有針對性的中低端為主的市場(chǎng)目標。
行業(yè)并購升溫 創(chuàng )新力是第一要素
深圳同創(chuàng )偉業(yè)創(chuàng )業(yè)投資有限公司董事長(cháng)鄭偉鶴指出,從以往的經(jīng)驗看,醫藥行業(yè)尤其是細分領(lǐng)域企業(yè)的IPO過(guò)會(huì )率比較高,但是隨著(zhù)證監會(huì )對企業(yè)上市審核趨嚴,2012年A股市場(chǎng)醫療行業(yè)企業(yè)共發(fā)生IPO14起,募集資金總計75.68億元,與2011年發(fā)生的34起計410.1億元相比,數量下降56%,金額相比下降了81%。
醫藥企業(yè)如何跨過(guò)重重障礙順利上市,成為企業(yè)管理者最為關(guān)心的問(wèn)題之一。不少投資人士認為,資本通過(guò)并購方式退出,成為良好選擇。
“由于IPO"堰塞湖"現象,即使是達到證監會(huì )要求的規模型企業(yè),現在提出申請上市,要實(shí)現IPO至少也要等到2015年。因此,對于眾多小型醫療器械企業(yè)來(lái)說(shuō),選擇被上市公司或跨國企業(yè)并購也是可以作為重點(diǎn)考慮得發(fā)展路徑?!?A target=_blank>鄭偉鶴說(shuō)。
上海微創(chuàng )醫療新興業(yè)務(wù)資深副總裁劉道志在接受記者采訪(fǎng)時(shí)透露:“在接下來(lái)一段時(shí)間理,公司將圍繞總體戰略,在國內外開(kāi)展一系列的并購,構建一個(gè)全球市場(chǎng)?!?/P>
微創(chuàng )醫療之所以被市場(chǎng)緊盯,主要因為它是為數不多能與外資巨頭抗衡的本土明星。尤其是在國內高端醫療器械市場(chǎng)80%被外資占領(lǐng)的格局下,它已牢牢抓住國內心血管支架行業(yè)70%左右的市場(chǎng)份額。
“在這個(gè)極為注重創(chuàng )新的行業(yè)里,技術(shù)才是搶占市場(chǎng)的關(guān)鍵因素。在創(chuàng )新風(fēng)險和穩定收益的兩個(gè)項目面前,我們會(huì )更為偏好前者?!眴⒚鲃?chuàng )投合伙人胡旭波表示。
據了解,醫療器械領(lǐng)域未來(lái)新產(chǎn)品開(kāi)發(fā)熱點(diǎn)將集中在胃起搏器、真絲人造血管、遙控膠囊、癌癥篩查器械等方面。